Komentář ke statistice investičních fondů

Září 2024

Komentář k agregované sektorové rozvaze

Fondový kapitál

Hodnota fondového kapitálu investičních fondů na konci září činila 1 422,6 mld. Kč. Oproti srpnu tato hodnota vzrostla o 21,1 mld. Kč (měsíční transakce představovaly +16,7 mld. Kč). Ve srovnání se stejným obdobím loňského roku hodnota fondového kapitálu investičních fondů vzrostla o 28,3 %. Největší meziměsíční změna byla zaznamenána u dluhopisových fondů, u kterých hodnota fondového kapitálu vzrostla o 7,0 mld. Kč na 420,4 mld. Kč.

Investice do dluhopisů

Hodnota držených dluhopisů ke konci září činila 329,0 mld. Kč. Ve srovnání s předchozím měsícem celkový objem dluhopisů v portfoliu fondů vzrostl o 12,2 mld. Kč (měsíční transakce představovaly +9,5 mld. Kč). Podíl dluhových cenných papírů na fondovém kapitálu fondů oproti předešlému měsíci vzrostl, a to na 23,1 %.

Investice do majetkových cenných papírů

V průběhu sledovaného měsíce došlo k růstu objemu majetkových cenných papírů v portfoliu fondů. Ke konci měsíce představovala hodnota držených majetkových cenných papírů 703,9 mld. Kč, z toho 256,9 mld. Kč činily investice do akcií a podílových listů investičních fondů a 447,0 mld. Kč do akcií a ostatních majetkových účastí. Oproti srpnu hodnota majetkových cenných papírů vzrostla o 5,7 mld. Kč (měsíční transakce činily +1,4 mld. Kč). Podíl majetkových cenných papírů na fondovém kapitálu fondů oproti předešlému měsíci poklesl, a to na 49,5 %.

Ostatní investice

Hodnota prostředků investovaných do jiných aktiv během sledovaného období vzrostla. Celkový objem ostatních investic v září činil 466,1 mld. Kč, z toho 74,0 mld. Kč tvořily investice do stálých aktiv a 157,3 mld. Kč do vkladů. Podíl ostatních investic na fondovém kapitálu fondů oproti předešlému měsíci poklesl na 32,8 %.

Počet vykazujících subjektů

Ke konci září 2024 působilo na území České republiky 886 rezidentských investičních fondů. Z toho bylo 97 akciových fondů, 72 dluhopisových fondů, 72 smíšených fondů, 148 nemovitostních fondů, 466 ostatních fondů a 31 fondů bez investiční politiky.

Graf č. 1 – Bilanční suma členěná podle položek aktiv
Bilanční suma členěná podle položek aktiv – graf

Zdroj: ARAD systém časových řad

Graf č. 2 – Fondový kapitál členěný podle typu fondu
Fondový kapitál členěný podle typu fondu – graf

Zdroj: ARAD systém časových řad

Poznámky:

  • Investičními fondy se rozumí investiční a podílové fondy jiné než fondy peněžního trhu. Dle nařízení Evropské centrální banky ECB/2013/33 o rozvaze sektoru měnových finančních institucí fondy peněžního trhu spadají do tohoto sektoru a data za fondy peněžního trhu nejsou součástí statistiky investičních fondů.
  • Transakcemi se rozumí změny ve stavech, ke kterým došlo v průběhu určeného období v důsledku nákupu/prodeje daného instrumentu. Měsíční transakce jsou počítány z rozdílů zůstatkových hodnot očištěných o reklasifikace, změny cen, pohyby směnných kurzů a případně ostatní změny, které nejsou důsledkem finančních transakcí (tzv. netransakční vlivy).
  • Ostatními investicemi se rozumí prostředky investované do jiných aktiv než dluhopisů a majetkových cenných papírů (zejména vklady, úvěry a nemovitosti).
  • Časové řady zachycující vývoj statistiky investičních fondů jsou dostupné v systému časových řad ARAD.